托管基金托管格局生变
对基金公司来说 ， 这是乐见的格局 ， 因为持牌机构之间竞争的加剧会带来更好的服务 ， 以及更低的托管费率 。
本刊采访人员 易强／文
5月9日 ， 星期六(002291,股吧) ， 证监会发布的一份文件 ， 再次向世界表达了中国金融业对外开放的决心 。
这份题为《关于就<证券投资基金托管业务管理办法>（征求意见稿）公开征求意见的通知》（下称“《通知》”）的文件 ， 附有《证券投资基金托管业务管理办法（征求意见稿）》（下称“《征求意见稿》”）全文及其《起草说明》 。
按照《通知》的表述 ， 证监会“按照国家金融业对外开放的统一安排 ， 落实中美第一阶段经贸协议 ， 进一步扩大证券基金业对外开放” ， 拟对《证券投资基金托管业务管理办法》进行修订 ， 希望社会各界在6月23日之前对上述《征求意见稿》予以反馈 。
根据《征求意见稿》及其《起草说明》 ， 符合条件的外国银行在华分行 ， 可以向证监会申请基金托管业务资格 。 截至5月25日 ， 具备基金托管业务资格的机构有47家 ， 其中有42家已经开展托管业务 。
尽管新版《证券投资基金托管业务管理办法》仍在征求意见过程中 ， 基金托管市场事实上已提前向外资银行开放 。
【托管基金托管格局生变】证监会官网显示 ， 早在2018年10月16日 ， 渣打银行（中国）公司即获批基金托管资格 ， 成为第一家可以在中国开展此类业务的外资银行 。
在上述《通知》发布之前 ， 2020年4月10日、4月15日及4月20日 ， 汇丰银行（中国）公司、花旗银行（中国）公司及德意志银行（中国）公司已先后向证监会申请基金托管业务资格 。
在市场规模方面 ， 根据Wind资讯 ， 2019年 ， 公募基金支付的托管费用合计143.98亿元 ， 同比增长5.35% ， 来自138家基金公司（包括具有公募牌照的券商资管公司）管理的5759只基金 。
但存量市场对新入场的持牌机构而言并无意义 。 基金托管合同的稳定性——即一只基金成立之后 ， 一般不会更换托管机构——决定了只有增量市场才对后来者有价值 ， 这意味着持牌机构之间的竞争将更加激烈 。
明确准入安排
根据上述文件 ， 证监会对2013年公布的《证券投资基金托管业务管理办法》所做的修订 ， 主要集中在四个方面 。
第一个同时也是最重要的方面即是 ， 明确准入安排 ， 允许符合条件的外国银行在华分行申请基金托管业务资格 。
在准入条件方面 ， 证监会统筹考虑了外国银行总行与在华分行的资产规模和业务经验 。 具体来说 ， 外国银行分行申请基金托管资格 ， 需要满足9项条件 ， 例如 ， 持续经营3年以上 ， 经营业绩与资产质量良好 ， 具备与开展基金托管业务相适应的营运资金；净资产不低于200亿元人民币（这项指标可按境外总行计算）；设有专门的基金托管部门 ， 部门设置能够保证托管业务运营的完整与独立；基金托管部门拟任高级管理人员符合法定条件 ， 取得基金从业资格的人员不低于该部门员工人数的1/2；最近3年无重大违法违规记录等 。
境内机构申请基金托管业务资格 ， 同样需要满足上述条件 。 不同的是 ， 《征求意见稿》除了对拟申请托管业务资格的外国银行分行设定了上述条件 ， 还对其总行提出了若干要求 。
例如 ， 总行所在国家或者地区的相关金融监管机构已与中国证监会或者中国证监会认可的机构签订证券监管合作谅解备忘录 ， 并保持着有效的监管合作关系 。
根据证监会官网 ， 截至2019年12月25日 ， 与中方签署了《证券期货监管合作谅解备忘录》的国家或地区有64个 ， 其中渣打银行所在的英国 ， 以及正在申请牌照的3家银行 ， 即汇丰银行所在的中国香港、花旗银行所在的美国 ， 以及德意志银行所在的德国 ， 与中方签订《备忘录》的时间分别是1996年、1993年、2002年和2019年 。
除此之外 ， 总行还需具备的条件包括：近3年各项指标符合所在国家或者地区法律的规定和监管机构的要求 ， 未受到监管机构或者行政、司法机关的重大处罚 ， 无因涉嫌重大违法违规行为正受到有关机关调查的情形；具备良好的国际声誉和经营业绩 ， 近3年基金托管业务规模、收入、利润、市场占有率等指标居于国际前列 ， 长期信用均保持在高水平等 。
推荐阅读
- 红十字|奉献爱心 彰显情怀——贵州（红十字）爱国拥军促进基金正式启动
- 基金|不止新基金有爆款 绩优老基金也在二次爆发
- 恢复基金|欧盟峰会再次延长会期
- 3300点|浦银安盛基金：沪指重返3300点 周期板块大幅走高
- 汇丰晋信|汇丰晋信基金闵良超：A股基本面仍向好 估值攀升将加大市场波动性
- 时期|年内权益新品悉数为偏债混基，爆款权益时期中加基金脚步放缓
- a股|大摩华鑫基金：A股大幅上涨 仍维持对市场相对乐观判断
- 经济形势|博时基金魏凤春：经济形势依然向好 或可关注基建和地产后周期链条
- 基金|富国中证军工指数分级B净值上涨5.83％ 请保持关注
- 西门子智能家居智能家居产品|AWS助西门子打造全新智能家居系统 2020智能家居市场竞争格局及供需分析预测