桐庐|阿里增持快递公司：只造血，不收网
从“泥腿子”、“黑快递”到上市公司董事长 ， 桐庐系老板在情感上对于马云也有着特殊的情结 。
9月1日 ， 圆通发布公告显示 ， 已经与阿里巴巴达成新一轮战略合作 ， 双方共同推进快递物流、航空货运、国际网络及供应链、信息技术等的协同合作和优势互补 ， 增强双方客户服务能力及全球化综合服务能力 。 作为战略合作的一部分 ， 阿里及其一致行动人向圆通加大注资 ， 在圆通的股份比例提升了12个百分点 。
2008年 ， 阿里的第一笔物流投资给了百世快递 。 此后12年间 ， 圆通、中通、申通、韵达都把股权融资的橄榄枝伸向阿里 。 并且很多快递公司要求阿里一再增资 ， 比如这次的圆通 。 一个很自然的担忧是 ， 阿里巴巴与五家快递的关系：集齐五颗龙珠 ， 阿里是不是要收网？
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实际上 ， 这个担忧低估了阿里巴巴在物流上的决心 ， 也低估桐庐系快递老板们的战略决策能力 。 中国的快递业之所以能发展到今天 ， 是因为淘宝的壮大 ， 快递业务量大部分都来自淘宝网购 。 如果阿里想收网 ， 早就可以了 ， 何须今日 。
对于这些依靠几万元资金起家 ， 如今身价数百亿的通达系老板 ， 精算是商场必修课 ， 他们愿意用股权融资的方式与阿里开展合作 ， 本身即是对阿里“不干涉经营”投出了信任票 。 何况阿里在每家的投资 ， 几乎都是参股性质 ， 并不谋求控制权 。
其实也可以反过来想：快递公司老板们是怎么想的？他们为什么要接受阿里的投资？业务量当然是很重要的考虑因素 ， 但也不全是 。 快递公司之间的竞合关系、快递公司面向未来的战略布局 ， 才是快递公司的真实考量 。
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【桐庐|阿里增持快递公司：只造血，不收网】圆通与菜鸟联合打造的自动化分拨中心
2006年 ， 圆通在桐庐系快递中第一个接入淘宝网 ， 拉开了中国快递拥抱阿里的序幕 。 此时 ， 3岁的淘宝打败了eBay ， 牢牢占据中国电商70%的市场 。 但淘宝面临一个问题 ， 快递价格太贵：快递费普遍在18-24元之间 ， 比不少商品还贵 。 如果一个10块钱的商品 ， 快递费要24元 ， 中国电商绝不可能发展成今天的样子 。
对于当时的快递公司来说 ， 电子商务还是个看不到前景的新概念 ， 何况双方的价格也谈不拢 。 以快递公司当时的规模 ， 目前的价格已经是微利 ， 再降价就意味着亏本 。 中国消费者能享受到几块钱全国包邮的服务 ， 说起来得感谢圆通 。
在桐庐系快递中 ， 圆通是后期之秀 ， 想要生存下来 ， 全靠一个“狠”字 。 圆通率先降价 ， 以12元的亏本价接入淘宝网 。
圆通老板喻渭蛟有自己的一本账 ， 他赌的是以价换量能够迎来业务量的大幅上涨 ， 只要达到规模效应的临界点 ， 就能实现盈亏平衡 。 喻渭蛟的赌赢了 。
据说圆通最高峰时 ， 曾占有淘宝网快递业务量的一半以上 。 眼瞅圆通业务蹭蹭蹭 ， 先前责怪喻渭蛟低价揽件的其他“桐庐帮”老板也忙不迭地偷偷往杭州淘宝总部跑 。 在桐庐系快递的协同下 ， “淘宝9块9全国包邮”成为早期中国电商最具备用户心智的名片 。 桐庐系的快递业务量随着淘宝GMV一起暴涨 。
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中国快递方向开始改写 ， 走上持续至今的高增速之路 。 2009年全国快递业务量只有18.5亿件 ， 2019年这个数字是635.2亿件 ， 远远超过美日欧的总和 。 从这个意义上来看 ， 中国电商快递网络是因阿里而起 ， 估计没有人会反对 。
而由阿里做大的快递业务量 ， 主要的获益者 ， 就是桐庐系快递 。 来自阿里的业务量 ， 对桐庐系快递的帮助有多大？圆通上市后 ， 喻渭蛟做客《波士堂》栏目透露 ， 淘宝带来的业务量在圆通整体占比70%左右 。
从2019全年业绩来看 ， 桐庐系快递的业务量增速和营业收入增速 ， 都远超同行 。 四通一达2019年业务量462亿件 ， 较去年增加134亿件 ， 增幅41% ， 超过行业平均增速近16个百分点 。 在营收方面 ， 四通一达营收总额接近1500亿元 ， 平均增速超过行业增速25个百分点 。
从“泥腿子”、“黑快递”到上市公司董事长 ， 桐庐系老板在情感上对于马云也有着特殊的情结 。 圆通的喻渭蛟 ， 在2007年就向马云提出 ， 愿意免费送20%的股份给阿里 。 湖畔大学第二届学员、中通的赖梅松也对媒体笑言 ， “我想马云一定认为我是好学生 ， 不然他不会接纳我的 。 ”
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2018年天猫双11产生超10亿包裹 ， 为四通一达带来强劲业务增长 。 对于快递公司来说 ， 除了眼前的竞争 ， 也要着眼于布局面向未来的业务 。 而商流决定物流 ， 必须搞清楚下一个商流在哪 。
跨境电商早已从小众新兴业态变为准主流网购模式 ， 新零售方兴未艾 ， 直播电商和C2M又成为焦点 。 新兴商流的出现频率越来越快 ， 快递公司一步赶不上 ， 下一轮的红利可能就要踏空 。
在阿里收购考拉以后 ， 天猫国际+考拉的组合已经让阿里成为跨境电商领域的领跑者 。 根据研究机构的评估 ， 2020年中国跨境电商的用户达2亿人 。 这些跨境电商的商品 ， 绝大部分会进入菜鸟的全国最大保税仓网络 ， 从菜鸟保税仓发货 。 对于桐庐系快递而言 ， 这是一个不可错过的新单量池 。
主打用户个人寄件业务的菜鸟裹裹 ， 是快递公司网点的“利润神器” 。 由于菜鸟裹裹是消费者个人寄件 ， 单票价格远远高于电商卖家的寄件价格 ， 跨省寄件的首重价格一般能达到12元甚至更多 。
快递公司发现 ， 个人寄件的业务量虽然不大 ， 但是利润极高 。 这是因为 ， 快递公司之间为了争夺卖家发货的业务量 ， 不惜打价格战 ， 以牺牲利润的策略来换取市场占有率 ， 部分地区甚至2块钱全国包邮 。 在有限的单票收入下 ， 快递总部能够靠规模效应确保收益 ， 但很多业务量不足的快递网点生存艰难 。 但来自菜鸟裹裹的高毛利单量 ， 可以极大地缓解快递网点的生存处境 ， 帮助快递公司稳定网点 。
按照菜鸟总裁万霖在2019年的规划 ， 这部分业务量的盘子至少能达到3年500亿人民币 。 在全球化布局方面 ， 也是桐庐系重点着眼的领域 。 在桐庐系快递中率先拥有机队的圆通 ， 已经抢先一步与菜鸟、中航合作 ， 斥资120亿港元在香港投建eHub ， 并在全球18国开放加盟 。 中通也在规划将与海外航空公司组建合资公司布局全球化 。 申通也将推出欧洲30国的寄递专线 。
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但基于桐庐系快递目前在海外资源和业务开展有限 ， 菜鸟在海外主要还是与本地物流企业合作 。 而对于桐庐系而言 ， 海外业务最大的业务量 ， 来自于阿里巴巴的全球速卖通（AliExpress） ， 其官方物流服务的提供商同样是菜鸟 。
“如果说没有资本合作 ， 你能不能获得新业务试水的门票？”申通总经理陈向阳问 。
圆通的喻渭蛟曾表示 ， 尽管桐庐系系已经做到快递行业市场占有率80%以上 ， 但在整个物流市场 ， 对比国际快递巨头占比还很小 ， 未来与阿里还有很多事情可以共同做 。
“傍大款”：迎接新一轮洗牌
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圆通与菜鸟一起在香港投资建设数字枢纽 ， 效果图
看似桐庐系已经占据80%的市场份额 ， 但加盟制快递的市场竞合 ， 远远没有到终局 。 与拼多多关系匪浅的极兔快递、京东的众邮快递、顺丰的丰网快递 ， 都已入局 。 从桐庐系的最新财报来看 ， 单票收入普遍较去年同期下降 ， 说明新入局者以价格战抢占市场 ， 桐庐系仍在被迫迎战 。
在充分竞争的电商快递市场 ， 竞争逻辑仍然是 ， 谁能用最低的价格提供最稳定的服务 ， 谁就能占据更大的市场份额 ， 形成更大的规模效应 ， 从而压缩竞争对手的规模 。 在业务规模和成本控制这两个关键环节掉队的人 ， 将逐渐被自然淘汰 。 申通的陈德军用三个比喻来谈桐庐系的解法：“傍大款” ， 指和阿里这样的巨头合作；“穿小鞋” ， 指通过资源整合实现更好发展；“戴绿帽” ， 指实现可持续发展 。
回忆2018年接受阿里投资时 ， 中通的赖梅松说：“阿里和中通是重要的战略合作伙伴 ， 过去双方互相了解 ， 具有信任基础 。 投资的目的是探索新物流的发展 ， 共同推进行业数字化升级 。 阿里有技术、数字化优势 ， 我们快递公司有场景 。 ”
随着合作深入 ， 会不会真如外界一些猜测所言 ， “阿里菜鸟是大脑 ， 快递公司沦为阿里四肢”？
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“我的观点是自己要先生存下来 ， 再考虑未来 。 ”申通总经理陈向阳说 ， “以申通举例 ， 我技术落后 ， 肯定要找家技术强大的公司帮助 。 至于未来影响独立性的问题 ， 菜鸟也没有不让我们独立 。 ”“阿里对快递公司的投资思路是 ， 各家都参股一点 ， 并不谋求控制权 ， 而是为了更好地协同 。 ”一位快递界人士表示 ， 这种协同是双向的 ， 既有阿里参股通达系 ， 也有通达系反向参股阿里 。
在物流总体层面：2013年 ， 菜鸟网络成立 ， 四通一达就是创始股东；在快递末端层面：2018年 ， 圆通、申通、中通入股菜鸟驿站的运营主体“浙江驿栈”；在全球物流层面：2018年 ， 圆通与菜鸟、中国航空联手投资120亿 ， 在香港建设eWTP的ehub；在乡村物流层面：今年 ， 中通、韵达入股溪鸟乡村物流的“溪鸟技术系统”运营主体溪鸟物流 ， 与菜鸟联手探索乡村物流共同配送 。 由此 ， 四通一达融入了阿里巴巴经济体的大生态 ， 不仅仅从中获得快递业务量 ， 也深度参与了物流基础设施的战略布局 。
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