保来险去|跑得过通胀”，“我想让钱扛得住风险
“我要怎样投资 ， 才能让钱既扛得住风险 ， 又跑得过通胀呢？”
在接受咨询时 ， 客户抛来这个问题 。
在绝大部分人的观念里 ， 理财=投资 ， 但实际并非如此 。
投资是以财富增值为目的 ， 希望通过投入某个标的 ， 取得预期收益 ， 往往高收益背后蕴藏着高风险；而理财 ， 则是通过合理规划和科学配置 ， 实现财富的稳步增长 。
要同时实现抗风险和抵通胀两个目标 ， 靠单一投资渠道显然不行 ， 但依靠科学的理财规划却可以实现 。 那到底要怎样做呢？
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今天我们探讨一个比较通用的工具——标准普尔家庭资产象限图 。 它把家庭结余资产分成四个账户 ， 每个账户的功能与投资渠道各不相同 。
这四个象限包括什么？
1、要花的钱；
2、保命的钱；
3、生钱的钱；
4、保本升值的钱 。 
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家庭结余从何而来
在接受咨询的过程中 ， 发现很多人的习惯是先支出再储蓄 ， 导致收入很高但留不住钱 ， 也就没有结余资产 。
问题是 ， 我们当下赚的钱 ， 真的可以在当下都花掉吗？
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如上图所示 ， 我们创收期二三十年赚的钱 ， 要供一辈子的开销 ， 所以平滑人生消费曲线尤为重要 。
让我们把消费公式从“消费=收入-储蓄” ， 变为“储蓄=收入-消费” 。
如此 ， 取得收入后 ， 先按照一定比例留存下来 ， 进入家庭资产普尔体系 ， 剩下的钱再作日常消费 。
通常相对合理的消费比例 ， 是年收入的40%-60% 。 按照最保守稳健的比例算 ， 也就是家庭日常开支占比40% ， 所以资产结余是60% 。
那么 ， 100万年收入的家庭 ， 需要先把60%纳入资产配置体系 ， 进入四个账户 ， 剩下的40万再用作日常开支 。
第一个账户：要花的钱
占资产结余的10%（60万*10%=6万） ， 用作3-6个月的流动资产 ， 应对日常生活中的浮动开支 。
这些钱可以是活期存款 ， 也可以是货币基金 ， 收益低 ， 安全性高 ， 流动性极强 ， 能够随时提取 。
要点：流动性极强 ， 为家庭日常生活水平提供了一定的浮动空间 。
第二个账户：保命的钱
占资产结余的20%（60万*20%=12万） ， 用来构建家庭的风控账户 ， 确保生活不被突如其来的风险改变 ， 能实现专款专用 ， 以小博大 。
这个账户主要是寿险、意外险等保险 ， 它能确保万一家庭支柱倒下 ， 家庭债务仍有钱可还 ， 其他家庭成员的日常生活开支不断流 。
譬如某客户买一份终身重疾险 ， 假设一年5万 ， 保额200万——这200万 ， 能保证家人不会因为他的生病而收入断流 ， 还可作为家庭基金去维护未来五年的生活质量 。
这部分钱 ， 可以视作从银行账户平移到保险账户——如果不发生风险 ， 收益很低 ， 但一旦发生风险 ， 就能撬动极大的杠杆 。
要点：优先配置基础保障类保险 ， 它不仅保护着家庭成员的周全 ， 也守护着家庭其他资产的安全 。
第三个账户：生钱的钱
占资产结余的30%（60万*30%=18万） ， 可投资于股票、房产等 ， 用高风险博取高收益 ， 可根据个人擅长领域来选择具体标的 。
这个账户的关键 ， 在于合理的占比 ， 也就是要赚得起也要亏得起 。 如果投资得当 ， 它能改变我们生活水平；即便投资失败 ， 也有其他账户的钱能够保证基本生活 。
要点：能够按照初始计划进入和退出 ， 不会因为刚性支出（譬如孩子教育和自己养老）或突发风险（譬如疾病和意外等） ， 导致投资处于市场底部时 ， 被迫提前退出 ， 造成不必要损失 。
第四个账户：保本升值的钱
占资产结余的40%（60万*40%=24万） ， 可放进国债、年金险、基金定投、信托等 ， 以应对中长期的刚性支出 ， 譬如孩子的教育 ， 自己的养老 。
这个账户应满足三个特点：安全保本 ， 专款专用 ， 长期稳定 。
安全保本 。 教育、养老等确定性支出 ， 要求在未来某个时间节点 ， 一定有笔稳定的现金流流入 ， 所以一定要确保本金安全 。
试想 ， 如果把孩子的学费投进股票类资产 ， 那当孩子要交学费时 ， 若股市恰逢底部 ， 将被迫退出计划 ， 从而带来损失 。
专款专用 。 要能确保每年或每月有固定的钱进入这个账户 ， 积少成多 ， 否则容易被“拿铁因子”侵蚀；也不可以随意取出使用 ， 否则存了几年 ， 可能又因买房买车挪作他用了 。
（P.S.拿铁因子 ， 是指人们每天生活中如买杯咖啡、付款却从未使用的健身卡等可有可无、不太需要的习惯性支出 。 减少这部分支出 ， 并不妨碍我们享受人生 。 ）
长期稳定 。 过去30年 ， 我国经济处于高速经济增长阶段 ， 很多人会忽视经济衰退的可能 ， 但经济周期却客观存在 。 所以 ， 这个账户要能把这笔钱 ， 穿越经济周期 ， 带到几十年后的未来 ， 满足我们中长期资金需求 。
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